11/09/2026 22:45
美股動向 | AI需求引爆記憶體荒，業界預警供應危機將達「10級瘋狂」
TechInsights首席策略官Dan Kim警告，人工智能數據中心對DRAM需求激增，將使記憶體晶片供應危機在2027年底前達到「10級瘋狂」狀態。《金融時報》引述其分析指出，目前市場緊張程度已達8級，DRAM價格年漲幅料突破200%，創歷史紀錄。
Kim指出，三星電子、SK海力士(US.SKHY)及美光科技(US.MU)合計控制全球主流DRAM市場，行業技術門檻與劇烈價格周期形成天然壁壘。目前高頻寬記憶體(HBM)已全數被預訂，短缺現象更蔓延至車用及醫療設備等傳統領域，即使客戶接受報價仍面臨配額限制。
長江存儲(YMTC)現佔全球NAND產量10%-15%，躍居行業二至三位；長鑫存儲(CXMT)雖在DRAM領域落後，但其產品已打入華為旗艦機供應鏈。Kim分析，中國廠商雖缺乏極紫外光刻(EUV)技術，但憑藉政府支持可持續擴大本土市佔，下次行業衰退期或成中企搶佔市場關鍵時機。
儘管三星、SK海力士加速韓國擴產，美光亦在愛達荷州增建晶圓廠，但Kim強調新建廠房需時2至6年，預期顯著新增產能最早2027年底才能投產。目前所有可用產能已被預訂，市場需靠價格調節平衡供需。
《經濟通通訊社11日專訊》